Инвестор может быть освобожден от уплаты региональных и местных налогов
Опубликовано: 18.05.2024
Банк России рассматривает вопрос об освобождении инвесторов от уплаты налога на дивидендные выплаты российских компаний при приобретении их акций в ходе IPO. Об этом журналистам сообщил первый зампред ЦБ Сергей Швецов.
«Если компания, которая выходит на IPO, становится публичной, то ее собственникам, которые приобретают акции, на какой-то период могут предоставляться льготы по налогообложению дивидендов», — цитирует его слова ТАСС.
Швецов добавил, что льгота может распространяться и на иностранных инвесторов при условии, что покупка бумаг была осуществлена не на индивидуальный инвестиционный счет (ИИС).
По его словам, сейчас в Минфине обсуждается пакет предложений по стимулированию роста числа первичных размещений в России — недавно такое совещание состоялось у министра финансов Антона Силуанова.
Ранее о возможных налоговых преференциях для участников IPO говорила глава Банка России Эльвира Набиуллина. На онлайн-сессии «Диалог с регулятором», организованной НАУФОР, она сообщила, что одним из вариантов может быть освобождение розничных инвесторов от уплаты НДФЛ при продаже акций, купленных в ходе первичного размещения.
Однако, как комментировал эту инициативу замминистра финансов Алексей Моисеев, Минфин пока не поддерживает такое предложение. «Пока у нас есть сомнения в необходимости», — сказал он журналистам.
БКС Мир инвестиций
Последние новости
Рекомендованные новости
Рынок США. Ждем разъяснений от ФРС
Запасы нефти в США за неделю выросли на 1,3 млн баррелей
Русал выделит «грязные активы» в отдельную структуру и сменит название
Что случилось с Ozon
8 фишек БКС Экспресс, которые вам пригодятся
Адрес для вопросов и предложений по сайту: bcs-express@bcs.ru
Copyright © 2008–2021. ООО «Компания БКС» . г. Москва, Проспект Мира, д. 69, стр. 1
Все права защищены. Любое использование материалов сайта без разрешения запрещено.
Лицензия на осуществление брокерской деятельности № 154-04434-100000 , выдана ФКЦБ РФ 10.01.2001 г.
Данные являются биржевой информацией, обладателем (собственником) которой является ПАО Московская Биржа. Распространение, трансляция или иное предоставление биржевой информации третьим лицам возможно исключительно в порядке и на условиях, предусмотренных порядком использования биржевой информации, предоставляемой ОАО Московская Биржа. ООО «Компания Брокеркредитсервис» , лицензия № 154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия.
* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.
Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.
Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность.
С 1 января 2014 года вступили в силу поправки к Налоговому кодексу (НК РФ), в редакции Федерального закона от 30.09.2013 N 267-ФЗ "О внесении изменений в ч. 1 и 2 Налогового кодекса РФ в части стимулирования реализации региональных инвестиционных проектов на территориях Дальневосточного федерального округа и отдельных субъектов РФ".
Так государство выразило готовность решать вопросы развития Дальневосточного региона России с учетом экономических и социальных проблем как накопившихся за долгие годы, так и сложившихся в результате стихийных бедствий 2013 года.
Данные изменения приняты в форме внесения в кодекс главы 3.3. «Особенности налогообложения при реализации региональных инвестиционных проектов» и новых статей, касающихся, в том числе, создания на базе ФНС федерального реестра участников региональных инвестиционных проектов, особенностей налогового контроля за соблюдением условий предоставления налоговых льгот.
Наиболее существенным для бизнеса является вопрос об установлении для участников инвестиционных проектов ставки 0% по налогу на прибыль в части, зачисляемой в федеральный бюджет. В региональные бюджеты, как и ранее, вопрос установления ставки по налогу на прибыль решается в форме региональных законов.
Важным обстоятельством для инвесторов может стать то, что, несмотря на применение нулевой или сниженной ставки по налогу на прибыль, они смогут убытки, полученные в начальных периодах реализации инвестпроекта, учесть при уменьшении налоговой базы последующих периодов на всю сумму полученного ими убытка в течение последующих 10 лет.
Участник проекта вправе воспользоваться льготной ставкой, если доходы от реализации товаров, произведенных в результате реализации проекта, составляют не менее 90% всех учитываемых доходов. Таким образом, инвестиционный проект должен быть реальным и нацеленным преимущественно на производственные, а не услуговые или торговые направления предпринимательской деятельности.
Ограничения на признание региональных инвестиционных проектов льготируемыми
Введено несколько существенных ограничений на признание региональных инвестпроектов льготируемыми по налогообложению с целью ориентации инвесторов на реальный сектор экономики: введены условия обеспечения существенных вложений в производственный сектор и ограничение по видам деятельности, связанным, например, с добычей и реализацией углеводородного сырья и подакцизных товаров.
В целом пока использование таких льгот по новому закону ограничено региональным делением и приоритетом инвесторов дальневосточных регионов.
Законодатель в очередной раз идет по тонкой грани между установлением льгот, носящих индивидуальный и общий характер. Статьей 56 НК запрещено устанавливать нормы законодательства о налогах и сборах, определяющие основания, порядок и условия применения льгот по налогам и сборам, имеющие индивидуальный характер.
Тем не менее государство допускает иногда льготы для достаточно узкого круга налогоплательщиков. Так происходит, например, с льготированием участников проекта Сколково, строителей олимпийских объектов, теперь с привлечением инвестиций на Дальний Восток. Аналогичные ситуации нередко возникают и на уровне региональных законов, устанавливающих льготы в областные и республиканские бюджеты для инвесторов в тех или иных очень узких секторах промышленности. Но это вынужденная мера и зачастую общая экономическая обоснованность в этом присутствует.
Как это будет работать в Нижегородской области?
В связи с принятием нового закона возникает и целый ряд вопросов. Так, в нашем регионе с 2004 года действует и активно применяется Закон от 31.12.2004 N 180-З "О государственной поддержке инвестиционной деятельности на территории Нижегородской области". У нас достаточно высокий уровень проработанности процедур, обеспечивающих привлечение инвесторов в различных отраслях экономики области. Региональные инвестиционные проекты работают уже не первый год, обеспечивая права российских и иностранных инвесторов, в том числе в форме установления налоговых льгот в региональный бюджет в пределах, установленных федеральным законодателем. Такие проекты имеют статус инвестиционных соглашений, утверждаемых законодательной властью области, а их исполнение курируется на уровне правительства области Министерством инвестиционной политики Нижегородской области.
Но в связи со вступлением с этого года в силу Федерального закона N 267-ФЗ участники таких региональных соглашений не имеют права на вновь установленные льготы федерального уровня, пока Нижегородская область не будет включена в статью 25.8 НК РФ.
Получается, что «региональные инвестиционные проекты» в России будут иметь одно название, но несколько содержаний (понятий): льготируемые по смыслу раздела 3.3. НК ФР и льготируемые в силу соглашений, заключенных по законам субъектов РФ. Представляется, что со временем такое деление должно быть исключено и равенство субъектов предпринимательской деятельности должно быть обеспечено на всей территории России, как это предусмотрено основными принципами конституционного и гражданского законодательства. А поддержка особо депрессивных регионов может осуществляться на уровне бюджетного софинансирования развития экономики и в иных формах.
Как будет осуществляться контроль за применением налоговых льгот
Здесь же возникает и не менее важный вопрос о контроле за применением налоговых льгот для обоих типов региональных инвестиционных проектов.
До 2014 г. вопрос о контроле за выполнением условий инвестиционных соглашений для применения налоговых льгот в НК РФ прямо прописан не был. Типовыми проектами соглашений с инвесторами в Нижегородской области предусмотрены контроль и отчетность инвесторов по экономическим показателям перед Министерством инвестиционной политики.
Но следует отметить, что данная форма контроля носит исключительно договорный характер, является разновидностью государственно-частного партнерства.
Вопросы же правильности налогообложения являются исключительно публичными и контролируются Федеральной налоговой службой России в пределах, установленных налоговым законодательством.
И если ранее контроль за применением льгот осуществлялся налоговыми органами на общих основаниях, то теперь применительно к региональным налоговым проектам, установленным ст. 25.8 Налогового кодекса, установлены отдельные полномочия налоговых органов по показателям деятельности инвесторов при проведении камеральных (п.12 ст.88 НК РФ), выездных (89.2 НК РФ) и трансфертно-ценовых (ст.105.14 НК РФ) налоговых проверок.
Исходя из нынешнего законодательства, применение налоговыми органами таких специальных форм контроля в отношении ранее заключенных регионами инвестиционных соглашений не предусмотрено. Но общие функции налоговых органов и отсутствие прямого запрета на контроль налоговыми органами экономических условий применения льгот не исключают ситуации, когда будут применены новые нормы о контроле к проверке ранее заключенных региональных соглашений. Но это покажет практика применения новых правовых механизмов
Хочется в этой ситуации отметить, что законодателям следовало бы более внимательно относиться к формулировкам и понятиям, используемым в налоговом законодательстве, во избежание двусмысленностей и неясностей, которых и без того слишком много.
В целом же общее движение в сторону поддержки инвестиционной деятельности является безусловно положительным фактором в развитии экономики регионов, и дальнейшее включение других субъектов федерации в перечень инвестиционных регионов позволило бы расширить их привлекательность для вложения средств и снизить отток капиталов за рубеж.
Михаил Першин, к.ю.н., руководитель налоговой практики Timofeev/Cherepnov/Kalashnikov.
Я купил акции «Северстали» в декабре 2013 года. Сейчас подумываю продать их. Я слышал, что если держать акции три года, то не нужно платить налоги. Так ли это?
Вообще, есть ли какие-то налоговые послабления на фондовом рынке? А то за все нужно платить налоги: с прибыли по акциям, облигациям, с дивидендов. Как-то грустно.
Российский налоговый кодекс предусматривает целый набор льгот для инвесторов. Одна из них — упомянутая вами «трехлетняя льгота». Но, к сожалению, НДФЛ от прибыли с акций «Северстали» вам все же придется заплатить.
Купил и держи хотя бы 3 года
По ст. 219.1 НК РФ не надо платить НДФЛ от прибыли с продажи ценных бумаг, если инвестор владел этими бумагами 3 года и более. Предельный размер прибыли, освобождаемой от налога, равен N × 3 млн руб , где N — число полных лет владения (3, 4, 5 и т. д.). Это касается ценных бумаг на бирже и паев открытых ПИФов.
Однако в вашем случае «трехлетняя льгота» не действует. Дело в том, что бумаги должны быть куплены не ранее 1 января 2014 года. Вы их приобрели в декабре 2013 года, и льготой согласно налоговому кодексу воспользоваться нельзя.
Но вас все равно можно поздравить: «Северсталь» принесла вам отличную прибыль. В декабре 2013 года акция стоила около 300 рублей, сейчас — больше 900 рублей. Более 200% за 4,5 года — прекрасный результат. А еще компания платит неплохие дивиденды.
Кроме «трехлетней льготы» есть другие способы законно сэкономить на налогах с прибыльных инвестиций.
Акции компаний высокотехнологичного сектора
Механизм очень похож на «трехлетнюю льготу», но достаточно владеть акциями всего год. Правда, это относится к небольшому списку ценных бумаг так называемого инновационного сектора экономики. Полный перечень есть на сайте Московской биржи.
«Пятилетняя льгота»
Малоизвестный вариант сэкономить на налогах — воспользоваться «пятилетней льготой». Она позволяет не платить НДФЛ с прибыли от акций российских компаний, приобретенных с 1 января 2011 года, если владеть ими не менее 5 лет.
Но это относится только к акциям, не обращающимся на организованном рынке ценных бумаг. Акции «Северстали» торгуются на Московской бирже (организованном рынке) — значит, эта льгота к ним неприменима.
Облигации органов власти
Купонный доход с облигаций федерального займа, региональных и муниципальных облигаций не облагается налогом. Но будет удержан НДФЛ, если вы продали облигацию дороже, чем купили, или если купили дешевле номинала и дождались погашения.
Некоторые корпоративные облигации
С начала 2018 года не взимается НДФЛ с российских корпоративных облигаций, номинированных в рублях и эмитированных с 1 января 2017 года. Можете посмотреть их список на сайте Московской биржи.
При этом, если купонный доход больше ставки ЦБ + 5 процентных пунктов, требуется уплатить налог 35 или 30% (для нерезидентов) с той части доходности, что превысила ключевую ставку ЦБ + 5 п. п.
Индивидуальный инвестиционный счет
Отличный способ получать налоговые льготы — открыть индивидуальный инвестиционный счет. На ИИС можно воспользоваться одной из двух льгот по выбору инвестора.
Вычет на взносы (тип А). Инвестор вносит деньги на ИИС, а в следующем году налоговая возвращает ему уплаченный в прошедшем году НДФЛ — 13% от внесенных на ИИС средств, но не более 52 000 рублей за год. Больше, чем был НДФЛ за прошедший год, налоговая не отдаст. НДФЛ с прибыли от операций на ИИС уплачивается при закрытии счета.
Вычет на доход (тип Б). Тут очень просто: вся прибыль от операций на ИИС не облагается налогом. Этот вариант подходит тем, кто не платит НДФЛ, у кого он совсем скромный или кто надеется зарабатывать на бирже десятки процентов годовых.
Налог с дивидендов удерживается даже на ИИС, имейте это в виду.
Если у вас есть вопрос о личных финансах, правах и законах, здоровье или образовании, пишите. На самые интересные вопросы ответят эксперты журнала.
Кто подскажет, какой фактор важнее в такой ситуации и какое правило работает в такой ситуации. Например: купила бумаги в апреле 2020 со счета ИИС, продержала их допустим до 2025 года, владение более 3х лет. Ежегодно получала вычет на заводимые суммы.
По ст. 219.1 НК РФ не надо платить НДФЛ от прибыли с продажи ценных бумаг, если инвестор владел этими бумагами 3 года и более.
Так вот, из-за того что я получала вычет и у меня ИИС, ст. 219 не будет применяться?
Если в цифрах: допустим, за 5 лет я завела на ИИС 2 млн, получила вычет 260 тыс. Поэтому при продаже бумаг, которыми я владела более 3х лет, 13% на прибыль с них с меня возьмут.
Если стоимость бумаг, например, выросла за эти 5 лет до 3 млн, мне с 1 млн придется заплатить 130 тысяч? А если до 5 млн, то 390 тыс? и тогда получается, лучше бы я выбирала ИИС по типу Б?
Или суммируется: получаю ежегодно вычет с заведенных сумм и вдобавок с прибыли от проданных бумаг, которыми владею более 3х лет, ничего не плачу?
«Клерк» Рубрика Инвестиции
Делиться прибылью с государством — удовольствие сомнительное, но неизбежное. Какие налоги и когда платит инвестор, кто выступает налоговым агентом, разбираемся в этой статье.
Что влияет на налоговые ставки и облагаемые доходы?
Кто считается налоговым резидентом РФ? Физическое лицо признается налоговым резидентом Российской Федерации, если оно находится на территории РФ не менее 183 дней в течение 12 следующих подряд месяцев. Период нахождения физического лица в РФ не прерывается на периоды его выезда за пределы РФ для краткосрочного (менее шести месяцев) лечения или обучения. В 2020 году, правда, правительство РФ согласовало, что вы можете себя признать налоговым резидентом РФ, даже если пробыли тут всего 90 дней, для этого вам потребуется подать уведомление в налоговую.
Резидентством определяются следующие два момента:
- вы платите в РФ налоги как с доходов, полученных от источников в России, так и от источников за рубежом;.
- к большинству ваших доходов применяется ставка 13% (в противном случае для большинства доходов — 30%, для дивидендов от российских компаний — 15%).
- доходов от продажи имущества, КРОМЕ ценных бумаг;
- доходов в виде дарения;
- доходов в виде страховых выплат и выплат по пенсионным программам.
В части зарубежных доходов есть тонкость: если с них за рубежом взимались налоги, то вам, если вы резидент, нужно проверить, заключила ли Россия с этой страной соглашение об избежании налогообложения. Если заключила (а у России такие соглашения есть с большинством стран), вы можете зачесть уплаченный за рубежом налог в счет уплаты НДФЛ в России.
Например, если в США с вас сняли налог 10%, то в РФ вам нужно будет заплатить лишь 3% (до ставки 13%; либо до ставки 15%, если ваш доход превышает 5 млн рублей за год). Если с вас за рубежом сняли больше, чем вы должны заплатить в РФ, то в России ничего доплачивать не нужно, останется только подать декларацию.Скажем, если вы купили акцию за 100 долларов и в день покупки 1 доллар стоил 30 рублей, а потом вы продали ее за те же 100 долларов, а доллар в день продажи стоил 70 рублей, то вы столкнетесь с налогом: 13% с разницы 70*100 — 30*100.А теперь — к налогам для разных вариантов капиталовложений.
Вклады
С 2021 года все меняется. Вот как будет облагаться налогом процентный доход по банковским вкладам, накопительным счетам, картам и проч. Сперва надо посчитать неналогооблагаемый лимит процентов по всем банковским вкладам, картам, счетам на год: умножаем 1 млн рублей на ключевую ставку ЦБ РФ на 1 января года, по которому мы хотим посчитать лимит. Если на 2021 год, то умножаем ключевую ставку по состоянию на на 1 января 2021 года на 1 млн рублей. Допустим, ключевая ставка будет 4%. Значит, необлагаемый налогом лимит процентного дохода по всем вашим вкладам, счетам, картам на 2021 год — 40 тыс. рублей. Все, что вы получите в качестве процентов по всем вкладам, счетам, картам в 2021-м свыше этой суммы, будет облагаться по ставке 13%. Эскроу-счета и рублевые вклады со ставкой не выше 1% годовых (весь год) в расчете не участвуют.
- Вклады, счета и доходные карты в рублях облагались по ставке 35% с превышения ключевой ставки плюс 5 процентных пунктов. Например, если ключевая ставка составляла 4%, то налогом облагался только доход с вклада со ставкой свыше 9% годовых, причем только в части, превышающей 9% годовых, — и это превышение облагалось по ставке 35%.
- Вклады в валюте: если ставка по вкладу в валюте была выше 9%, то до 1 января 2021 года с превышения банк брал налог по ставке 35%.
Считать налог по процентному доходу будет уже не банк, как это было до 2021 года, а налоговая: начиная с 2022-го она будет в начале года получать от банков данные о том, кто кому какой процентный доход выплатил, и в конце 2022 года все физлица, у кого получилось превышение неналогооблагаемого лимита, получат от налоговой уведомление об уплате налога по ставке 13% с превышения. Заплатить его нужно будет самостоятельно, но сумму за вас посчитает налоговая.
Слитки, монеты, ОМС
- Слитки и монеты: 13% с положительной разницы между ценой покупки и продажи. Декларацию подаете вы сами, налог считаете и платите вы сами. Но если вы владели ими три года и более, то к вам применяется имущественный налоговый вычет, вы не подаете декларацию и не платите налог.
- Обезличенный металлический счет: 13% с процентов, если банк вам начисляет проценты по такому счету. Этот налог банк сам посчитает и заплатит за вас. И 13% с положительной разницы между продажей обезличенных граммов металла и покупкой, но в этом случае уже вы сами подаете декларацию и платите налог. Если владели этими обезличенными граммами три года и более, то не подаете декларацию и не платите налог, поскольку к вам применяется имущественный вычет.
Финансовые рынки
Если вы инвестируете через иностранную финансовую организацию, то она не является налоговым агентом в РФ, так что расчет налогов и уплата их, как и подача декларации, ляжет на вас.
Теперь подробнее о том, какие налоги нужно платить с доходов от инвестиционных инструментов.
Инвестиционные фонды (ПИФы и ETF)
Облигации
Купонный доход облагается налогом по следующей схеме:
— до 1 января 2021 года:
— с 1 января 2021 года: купонный доход по всем облигациям будет облагаться по ставке 13%. От суммы, вложенной в облигации, ставка не зависит.
- государственные (ОФЗ — облигации федерального займа) и муниципальные облигации, включая суверенные еврооблигации РФ — 0% с купона, 13% с разницы цены покупки и продажи;
- еврооблигации любых эмитентов, кроме суверенных еврооблигаций РФ, — 13% с купонного дохода и 13% с разницы цены покупки и продажи;
- рублевые корпоративные облигации российских компаний на нашем российском рынке, 2016 года выпуска и ранее — 13% с купонного дохода и 13% с разницы цены покупки и продажи;
- рублевые корпоративные облигации российских компаний на нашем российском рынке, 2017 года выпуска и позже — 13% с разницы цены покупки и продажи, купонный же доход облагается так: с превышения ключевой ставки 5%;
Акции
- Если это российская компания, зарегистрированная в России, то она удерживает налог 13% с дивидендов. Правда, если она на выплату дивидендов использует прибыль, которая частично состоит из дивидендов от других компаний, то с этой суммы налог не удерживается. Так что вполне может быть ситуация, что вам выплатят дивиденды, с которых взяли 11% или еще меньше, потому что в них «зашиты» дивиденды от других компаний (налог с которых был уплачен компанией-акционером ранее). Примеры компаний, которые на дивидендные выплаты используют прибыль, состоящую частично из дивидендов от других компаний, — «АФК Система», ФСК ЕЭС и т. д.
- Если это российская компания, но она зарегистрирована не в России (скажем, в Нидерландах, в офшорных зонах и т. д. — см. «Полиметалл», X5 Retail Group и проч.), то с дивидендов она удерживает налог, установленный для ее юрисдикции: для Нидерландов это 15%, для офшоров 0% и т. д. Если с вас удержат налог — надо проверять, есть ли у РФ соглашение об избежании двойного налогообложения, чтобы понимать, доплачивать что-то в России или нет.
- Если это зарубежная компания (типа AT&T и т. д.), она будет удерживать налог в соответствии с законами своей страны. Для американских компаний в большинстве своем действует правило: если вы заполнили через брокера/банк/УК форму W-8BEN, то американская компания с дивидендов возьмет 10% как с нерезидента США, и вам надо будет доплатить в РФ 3%. Если не заполнили — возьмут 30%. Исключения: дивиденды REIT (компаний, владеющих недвижимостью) в любом случае облагаются 30%, а дивиденды компаний организационно-правовой формы MLP/LP попадают под налог 37%, если вы не партнер компании, конечно (для них — 21%). Если это компании других стран, то надо смотреть законодательство соответствующей страны — так, немецкие компании с дивидендов берут 26,375%, французские — 28% и т. д.
Структурные продукты
Фьючерсы, опционы
Льготы по инвестиционным инструментам
Если вы приобретаете паи открытых ПИФов под управлением российских УК либо покупаете ценные бумаги, допущенные к торгам на российском организованном рынке ценных бумаг, и держите их три года и более (можно отдавать в заем и РЕПО), то вы имеете право на льготу долгосрочного владения: вы сможете уменьшить прибыль на сумму инвестиционного вычета (3 млн за каждый год владения). Неважно, покупали вы бумаги на российском рынке или нет. Главное, чтобы вы купили бумаги, которые были допущены к торгам на российском рынке. Например, если вы купите акции AT&T на NYSE и продержите три года, то льгота будет действовать, так как эти акции допущены к торгам на российском рынке.
Есть еще специфические льготы.
- Ценные бумаги высокотехнологичного (инновационного) сектора экономики из реестра Мосбиржи имеют льготное налогообложение: прибыль от продажи таких бумаг не будет облагаться налогом, если ценные бумаги были у инвестора в собственности больше года и проданы до 1 января 2023 года. Либо если они были в собственности более пяти лет и проданы после 1 января 2023 года.
- Необращающиеся ценные бумаги. Если инвестор к моменту продажи в течение пяти лет непрерывно владел акциями и они все это время были необращающимися, НДФЛ платить не нужно.
Страховые и пенсионные программы
- Выплаты по пенсионным программам страхования жизни и НПФ, заключенным в свою пользу, не облагаются налогом, то есть вся заработанная страховой и НПФ прибыль достается вам без НДФЛ. Но если это программа в пользу третьих лиц, то вся выплата, а не только полученная за период программы прибыль, облагается по ставке 13%. Налоговый агент — страховая компания и НПФ.
- Выплата по накопительному, инвестиционному страхованию в свою пользу и в пользу близких родственников облагается по ставке 13%, но только с дохода, превышающего ключевую ставку за период программы. Кто такие близкие родственники? Согласно Семейному кодексу РФ, это супруги, родители и дети, в том числе усыновители и усыновленные, дедушка, бабушка и внуки, полнородные и неполнородные (имеющие общих отца или мать) братья и сестры. Скажем, если вы вложили в инвестиционное страхование жизни 300 тыс. рублей и доходность программы составила за первый год 3,9%, за второй — 4%, за третий — 4%, а ключевая ставка все это время была 4%, то с вас не удержат налог, поскольку прибыль никогда не превышала ключевую ставку. Налоговый агент — страховая компания и НПФ.
- Досрочное изъятие из страховки и НПФ облагается по ставке 13% с разницы полученной суммы и взносов. Допустим, вы внесли в инвестиционное страхование жизни 300 тыс., а через год передумали и попросили вернуть взносы. Скорее всего, вам вернут меньше 300 тыс. И тогда у вас не будет налога, так как вам вернули меньше, чем вы внесли. А вот в НПФ, скорее всего, вы изымете больше, чем вложили, так что с прироста у вас удержат 13%. Даже если налог и возникнет, то его считают страховая и НПФ, вам не требуется ни декларацию заполнять, ни налог платить.
Если вы получаете доходы от своих инвестиций, то должны платить налоги. В каких случаях нужно платить налоги и по какой ставке, определяет налоговый кодекс. Этому посвящена Глава 23 НК ФР. В зависимости от большого количества различных факторов правила налогообложения могут различаться. Налоги могут ощутимо влиять на результат инвестиций, поэтому очень желательно хорошо разбираться в основных правилах налогообложения.
Один из главных факторов, который влияет на налоги — это налоговое резидентство. Если вы без перерыва находитесь более 183 дней в году в течении 12 месяцев в России, то являетесь налоговым резидентом. Если менее — то налоговым нерезидентом. Ставка налогообложения у резидентов по большинству доходов составляет 13%, а у нерезидентов 30%. Поэтому, инвестируя в России, лучше быть налоговым резидентом.
Другой важный фактор — кто является налоговым агентом — это тот, кто фактически платит налоги. По некоторым видам доходов налоговым агентом являются финансовые компании, через которые происходят инвестиции. Они самостоятельно рассчитывают налоговую базу по доходам инвестора и уплачивают налог в бюджет. Это очень облегчает жизнь. В других случаях инвестору этим нужно заниматься самому.
Ниже мы подробно разберем, какие налоги платит инвестор, какие ставки налогообложения применяются к разным видам дохода, в каких случаях налоги придется уплачивать самому, а в каких это делает налоговый агент.
Налогообложение банковских вкладов
Доход по банковским вкладам облагается налогом в случае превышения процентной ставки по вкладу ставки рефинансирования, увеличенной на 5%. Например, если ставка рефинансирования равна 7%, то налогом будет облагаться доход, если проценты по вкладу больше 12%. Доход облагается по ставке 35%, но только с той части, которая превышает ставку рефинансирования, увеличенную на 5%.
Пример: вы вложили 100 000 рублей на 1 год на банковский вклад со ставкой 15%. Ваш доход составит 15 000 рублей. Из этой суммы налогом будет облагаться 3000 рублей, а налог будет равен 1050 рублям.
Вклады в валюте облагаются налогом в случае, если процентная ставка по вкладу превышает 9%. Налог платится по ставке 35% и тоже только с превышения.
Для расчета налога учитывается процентная ставка по вкладу, которая указана в договоре и ставка рефинансирования, действовавшая на момент заключения договора. С 2016 года значение ставки рефинансирования равняется ключевой ставке.
Налоговым агентом является банк, то есть банк сам рассчитает величину налога и удержит его, а клиент получит доход уже за вычетом налога.
На практике банковские вклады с процентами, которые превышали бы указанные в законе величины, встречаются редко. Поэтому в большинстве случаев доход вкладчиков налогом не облагается.
Налогообложение ценных бумаг
Правила налогообложения ценных бумаг определяются статьей 214.1 НК РФ. Доход по ценным бумагам (акциям, облигациям, ETF) и срочным инструментам (фьючерсам и опционам) облагается налогом по ставке 13%. Для налоговых нерезидентов РФ ставка налога составляет 30%. Налог взимается с дохода от продажи, с дивидендов и купонов.
Налог на доход от продажи ценных бумаг
В случае ценных бумаг или производных инструментов доход считается полученным, когда происходит закрытие позиции. Если ценная бумага еще не продана, то прибыли, а значит и обязанности платить налог, не возникает.
В Налоговом кодексе доходом считается сумма, полученная от продажи (реализации) ценных бумаг. Этот доход можно уменьшить на сумму понесенных расходов на приобретение ценных бумаг, на расходы депозитария, комиссии брокера и биржи, вознаграждение доверительного управляющего.
Налогооблагаемая база рассчитывается как Сумма доходов — Сумма расходов.
Полный перечень расходов, которые можно учесть, перечислен в п.10 ст.214.1 НК РФ. Если сумма расходов превышает сумму дохода, то возникает убыток, в этом случае налог не платится.
Пример расчета налога
Ниже показана таблица с расчетом финансово результата по сделкам с ЦБ из отчета брокера. Сначала брокер рассчитывает все расходы на покупку, потом доход от продажи, и рассчитывает разницу между ними по каждой сделке. По акциям Лукойл расчет финансового результата происходил так: (3*5669,50) — (3*4397 + 1,22+5,94+1,70+7,65) = 3800,99.
При расчете финансового результата от торговли облигациями принцип тот же, но при этом накопленный купонный доход (НКД) учитывается в стоимости доходов и расходов.
Фин.рез. = Цена продажи/погашения облигации + полученный НКД — цена покупки облигации — уплаченный НКД — комиссии брокера и биржи
Исключение — это государственные, муниципальные и субфедеральные облигации, по которым уплаченный и полученный НКД исключается из расчетов налоговой базы.
Расчет прибыли по сделкам с ценными бумагами брокером
Налогооблагаемая база по сделкам купли-продажи рассчитывается по методу FIFO (первый пришел, первый ушел). Это означает, что сначала продаются ценные бумаги, которые были приобретены первыми.
Налоговым агентом по операциям с ценными бумагами выступает брокер. Он сам рассчитывает, удерживает и уплачивает в бюджет налог совокупно по всем произведенным операциям по итогам каждого налогового периода (календарного года).
Например, в таблице выше была получена прибыль по акциям Лукойл и облигациям ЭР-Телеком, но убыток по акциям ВСМПО-Ависма. Если инвестор за год совершил всего три этих сделки, его суммарный результат был 3800,99-728,10+40,74 = 3113,63. А налог 3113,63*13% = 404,77.
При этом налоговая база по сделкам с ценными бумагами, с инструментами срочного рынка и валютой рассчитывается отдельно. Но фьючерсы и опционы на ценные бумаги и индексы уменьшают налоговую базу по ценным бумагам, а фьючерсы и опционы на валюту или нефть — нет. Так же не сальдируются между собой результаты по обращающимся на организованном рынке ценным бумагам и срочным инструментам и необращающимся.
Когда удерживается налог?
Рассчитанный налог удерживается брокером со счета инвестора в январе следующего года. Так же налог удерживается при выводе денег с брокерского счета и при расторжении договора.
Если на счете инвестора не хватает денежных средств для удержания налога, то уплачивать НДФЛ придется самостоятельно. Брокер уведомит налоговую инспекцию о полученных доходах, но налог при этом не будет перечислен. Инвестору необходимо будет уплатить налог до 1 декабря на основании уведомления от налогового органа.
В некоторых случаях может получиться так, что по итогам года брокер удержал больше налогов, чем положено. В этом случае брокер должен вернуть на счет инвестора сумму излишне удержанного налога после окончания налогового периода. Для возврата излишне удержанного налога необходимо подать заявление на возврат брокеру, некоторые брокеры делают это сами.
Налог с ценных бумаг в иностранной валюте
Все налоговые расчеты производятся в рублях. Поэтому, если сделки совершаются с ценными бумагами в иностранной валюте, то в этом случае налог рассчитывается с учетом пересчета сумм сделок в рубли.
Если вы продали ценные бумаги в долларах, то стоимость продажи будет пересчитана в рубли по курсу на день сделки. Так же и в случае покупки — сумма покупки будет пересчитана в рубли по курсу на день сделки. И после этого на основе полученных сумм в рублях рассчитывается налоговая база и налог.
Таким образом налог платится не только на доход от продажи ценной бумаги, но и на доход от валютной переоценки. Поэтому может возникнуть ситуация, когда в валюте от продажи ценной бумаги получен убыток, а за счет валютной переоценки получена прибыль, которая перекрывает убыток. В этом случае возникает налогооблагаемая база и обязанность заплатить налог.
Единственная категория ценных бумаг, доход по которым освобожден от валютной переоценки — это еврооблигации Минфина. Данная льгота вступила в силу с 1 января 2019 года и распространяется на облигаций внешних облигационных займов Российской Федерации, номинированных в иностранной валюте, покупка, продажа (погашение) которых осуществлялась в иностранной валюте.
Налоги при работе через зарубежного брокера
Если вы инвестируете через зарубежного брокера, то он не является налоговым агентом для граждан России. В этом случае декларировать свои доходы и уплачивать налоги от торговли придется самостоятельно. При этом будут действовать правила налогообложения, которые содержатся в соглашении об избежании двойного налогообложения между Россией и страной, где зарегистрирован брокер. Такие соглашения заключены со многими странами.
Например, в США доход от продажи ценных бумаг налогом не облагается. Инвестору необходимо самостоятельно заполнить и подать налоговую декларацию по форме 3-НДФЛ в свою налоговую инспекцию и потом заплатить налог.
Налог с дивидендов по российским акциям
Ставка налога на дивиденды по российским акциям составляет 13% для резидентов и 15% для нерезидентов. Налог удерживается депозитарием, куда дивиденды поступают от эмитента акций. На счет инвестора дивиденды приходят уже очищенными от налога.
Налог с дивидендов по иностранным акциям
В случае дивидендов по иностранным акциям или по депозитарным распискам российский брокер не является налоговым агентом, поэтому уплачивать налог необходимо самому. Однако, налог может быть удержан иностранным депозитарием. Если речь идет про американские акции, то все зависит от того, заполняли ли вы при открытии брокерского счета форму W8-BEN, в которой обозначается страна вашего резидентства.
Если W8-BEN была заполнена, то к дивидендам американских акций будет применяться ставка налога 10%, которая указана в соглашении об избежании двойного налогообложения между США и Россией. Если форму не заполняли, то ставка налога по дивидендам для нерезидентов США составляет 30%.
Важно, чтобы у вас были документы, подтверждающие уплату налога за рубежом. Такая информация может содержаться в отчете брокера. Американские брокеры еще предоставляют форму об уплаченных налогах 1042-S. Если между странами действует соглашение об избежании двойного налогообложения, то налог, удержанный за рубежом, можно учесть в России.
Например, брокер удержал 10% налога. Этот налог засчитывается российской ФНС, а инвестору остается доплатить только 3%. Если брокер удержал налог по ставке 30%, то ничего доплачивать уже не потребуется.
Если у вас нет документов, подтверждающих уплату налога, то налог придется заплатить еще раз по ставке 13% от суммы, которая поступила на ваш счет, даже если налог был удержан зарубежом.
Важной особенностью по дивидендам в валюте является, то, что налог платится с рублевой прибыли. То есть сумму дивидендов, полученных в иностранной валюте надо перевести в рубли по курсу, который был на дату поступления дохода. Потом с этой суммы нужно рассчитать 13% налога.
Если зарубежный брокер или депозитарий удержали с вас налог, то необходимо посчитать сумму удержанного налога в рублях и вычесть ее из всей суммы налога. Так вы получите сумму, которую необходимо доплатить в российскую налоговую.
Пример расчета налога по дивидендам
Например, 15 января 2018 года инвестор получил доход по акциям американской компании в виде дивидендов суммой 500 долларов США. Зарубежный брокер удержал налог 10% — это 50 долларов. Теперь сумму дохода в долларах необходимо перевести в рубли по курсу ЦБ РФ на дату поступления дохода. В этот день курс доллара был 56,6019.
Налог к уплате: 28300,95*13%=3679,12.
Налог, удержанный зарубежным брокером в рублях: $50*56,6019 = 2830,1.
Сумма налога к доплате в бюджет: 3679,12- 2830,1 = 849,02 рублей.
В случае дивидендов по ценным бумагам, эмитированных не в США, а в других странах, ставка налога на дивиденды может быть больше или меньше в зависимости от конкретной страны, в которой выпущены акции компании.
Налог с купонов
Ставка налога по купонам российских облигаций составляет 13% для резидентов и 30% для нерезидентов. Налог удерживается депозитарием, на счет инвестора купоны поступают уже очищенными от налога.
Однако, есть несколько категорий облигаций, которые имеют льготное налогообложение купонного дохода. Купоны по облигациям федерального займа, по субфедеральным и муниципальным облигациям налогом не облагаются (п. 25 ст. 217 . НК РФ).
Так же с 2018 года налогом не облагается купонный доход ряда корпоративных облигаций. Налог не взимается при соблюдении нескольких условий:
- облигации номинированы в рублях
- обращаются на организованном рынке (на бирже)
- эмитированы после 1 января 2017 года
- процентная ставка по купонному доходу не превышает ставку рефинансирования, увеличенную на 5%.
Если проценты по купону превышают ставку рефинансирования более чем на 5%, налог взимается с части превышения по ставке 35%, как в случае с банковскими вкладами.
По облигациям иностранных компаний ставка налога будет зависеть от того, что прописано в соглашении об избежании двойного налогообложения. Например, купоны по американским облигациям в США не облагаются налогом. Налог необходимо уплачивать только в России по ставке 13%.
Налог по операциям с валютой
Ставка налога по операциям с иностранной валютой составляет 13%. При этом брокер не является налоговым агентом по данному виду операций, поэтому НДФЛ необходимо уплачивать самостоятельно.
Сумму дохода от продажи валюты можно уменьшить на сумму понесенных расходов, либо на сумму имущественного налогового вычета 250 000 рублей за год. Налогоплательщик сам может сделать выбор на свое усмотрение, как ему выгоднее уменьшить доход.
(Сумма дохода — сумма расходов или сумма вычета)*13% = сумма НДФЛ к уплате.
Вычет выгоднее применять, если суммы продажи небольшие и не превышают 250 000 рублей. Если сумма продажи большая, то выгоднее использовать сумму расходов.
Налог не придется платить только в том случае, если валюта находилась у вас в собственности более трех лет.
Налогообложение ПИФов
ПИФы относятся к ценным бумагам, поэтому их налогообложение очень схоже с ценными бумагами. Обязанность уплатить налог возникает при реализации (погашении или продаже) паев, которыми владел инвестор. При этом доход пайщика может быть уменьшен на расходы, связанные с продажей, приобретением и хранением паев, включая скидки и надбавки.
Таким образом НДФЛ взимается, если сумма от продажи или погашения паев превышает суму расходов. При погашении паев управляющая компания является налоговым агентом, то есть сама делает расчеты, удерживает налог и перечисляет его в бюджет. Ставка налогообложения 13% для резидентов и 30% для нерезидентов. При этом операции обмена паев одного ПИФа на паи другого ПИФа внутри одной управляющей компании не подлежат налогообложению.
Редкие ПИФы выплачивают своим пайщикам доход (например, рентные ПИФы недвижимости). Этот доход облагается налогом по ставке 13% (и 30% для нерезидентов) и удерживается управляющей компанией.
Налогообложение драгметаллов (ОМС, золотые слитки и монеты)
Налогообложение дохода по драгоценным металлам происходит по ставке 13%. Налоговая база рассчитывается как разница между суммой дохода от продажи и суммой расходов на приобретение. Однако есть отличия в налогообложении в зависимости от формы драгметалла.
Золотые слитки при покупке облагаются налогом на добавленную стоимость 20% (НДС включается в цену). Избежать уплаты НДС можно, оставив золотой слиток на хранение в банке, но эта услуга платная. При продаже золотого слитка необходимо заплатить 13% НДФЛ, при этом уплаченный ранее НДС не уменьшает налоговую базу. Монеты из драгметаллов и обезличенные металлические счета НДС не облагаются.
В соответствии с п.17.1 ст.217 Налогового Кодекса РФ, если драгметаллы находились в собственности физлица более трех лет (и есть подтверждающие это документы) то сумма, полученная физическим лицом от их продажи, не подлежит обложению НДФЛ. Необходимости подавать налоговую декларацию в этом случае тоже не возникает.
Если драгметалл находился в собственности менее трех лет, то необходимо уплатить налог. При этом сумму дохода от продажи драгметалла можно уменьшить на сумму расходов либо воспользоваться имущественным налоговым вычетом в сумме 250 000 рублей согласно ст. 220 НК РФ. Рассчитать налог и перечислить его в бюджет является обязанностью самого инвестора.
Налогообложение жилой недвижимости
Приобрести квартиру и потом продать ее дороже или сдавать в аренду — довольно распространенный способ вложений. Доход физических лиц, полученный от сделок купли-продажи жилой недвижимости, облагается налогом по ставке 13% (для нерезидентов 30%). Сократить сумму дохода можно либо на 1 млн. рублей (налоговый вычет) либо на сумму документально подтвержденных расходов, потраченных на приобретение недвижимости.
Налогооблагаемая база при продаже недвижимости, приобретенной до 01.01.2016, рассчитывается одним из способов на выбор:
- Сумма продажи минус налоговый вычет 1 млн. рублей
- Сумма продажи минус документально подтвержденные расходы на приобретение недвижимости
При расчете налогооблагаемой базы при продаже недвижимости, приобретенной после 01.01.2016, учитывается кадастровая стоимость объекта на 1 января года, в котором была продажа. Если стоимость продажи объекта больше 70% кадастровой стоимости, то НОБ рассчитывается как в примере выше. Если стоимость продажи объекта ниже 70% кадастровой стоимости, то база рассчитывается одним из способов:
- 70% кадастровой стоимости минус налоговый вычет 1 млн. рублей
- 70% кадастровой стоимости минус документально подтвержденные расходы на приобретение недвижимости
В некоторых случаях доход от продажи недвижимости освобождается от налогообложения. Для этого объект должен находиться в собственности не менее трех лет в случае, если:
- недвижимость была приобретена в собственность до 01.01.2016
- получена по наследству от ближайших родственников, в результате приватизации, получена по договору пожизненной ренты.
Если недвижимость куплена после 01.01.2016, то доход, полученный от продажи, освобождается от налога в случае нахождения объекта в собственности более 5 лет.
Еще один вид налога, который платят собственники недвижимости — имущественный. Он рассчитывается от кадастровой стоимости объекта и платится ежегодно. В некоторых регионах пока что налог рассчитывается исходя из инвентаризационной стоимости объекта, но в течении ближайших лет все регионы перейдут на кадастровую.
Ставка имущественного налога для жилой недвижимости составляет 0,1%, но местные органы власти могут ее уменьшать до 0% или увеличивать до 0,3% по своему усмотрению. При этом для жилой недвижимости предусмотрены налоговые вычеты в размере кадастровой стоимости 20 кв. м для квартиры, 10 кв. м — для комнаты, 50 кв. м — для жилого дома.
Еще один налог придется платить, если физическим лицом квартира сдается в аренду — с полученного дохода необходимо уплачивать 13%.
Читайте также:
